Дисклеймер — инвестиционное ассорти из деривативов на Si
Если комбинировать вечные и календарные фьючерсы с опционами,
можно построить любые синтетические стратегии.
Самое главное, это ограничение рисков падения и отличный потенциал для роста.
И очень важно то, что МО будет положительным изначально.
Управление, например, синтетическим кондором простое — поддерживаем требуемую пропорциональность и условную дельта-нейтраль.
Понимание специфики опционов, фандинга и КОНТАНГО обязательно.
Все сложное состоит из простых элементов.
На рынке всегда есть контанго/бэквард, разница цен и IV на БА с разными датами экспирации.
Извлечь из этого текущий монотонный доход — дело техники и опыта трейдинга на FORTS.
Мотивирует то, что расширяющаяся линейка ВФ и опционов дает возможность конструировать подобные комбинации на ликвидных юане, золоте,
серебре, Сбере, Газпроме и индексах.
Имхо, такие стратегии оптимально подходят для позиционного трейдинга.
Пример КОНДОРА на Si (+ВФ+С на ЦС/-2 КФ)
То же самое касается драгметаллов, если брокер дает доступ к
спотовому золоту и серебру.
Тогда связка спот+фьючерс+опцион становится еще более привлекательной для снижения рисков и получения гарантированного дохода.